云創數據（835305）于2023年5月30日收到北京證券交易所上市公司管理部下發的《關于對南京云創大數據科技股份有限公司年報的二次問詢函》。
問詢函內容如下：
1、關于收入及毛利率
(資料圖片僅供參考)
你公司2022年第四季度營業收入1.15億元，營業成本9834.71萬元，你公司在問詢函回復中解釋第四季度虧損的原因系營業收入下滑以及計提信用減值損失所致。根據已披露信息，你公司第四季度毛利率14.62%，前三季度綜合毛利率34.44%。
你公司本期對西北地區毛利率較上年同期下降49.94個百分點，你公司解釋毛利率大幅下滑的原因系對西北地區硬件銷售占比較高，而硬件毛利率遠低于軟件毛利率。
你公司第四季度銷售費用、管理費用、研發費用分別為573.59萬元、862.95萬元、2494.69萬元，占全年比重分別為33.66%、29.60%、36.34%。
請你公司：
（1）結合市場需求變化、手持訂單、主要項目驗收進展，以及同行業可比公司等的情況，詳細說明你公司第四季度營業收入下滑的原因；
（2）結合主營業務的成本構成，你公司往年各季度的毛利率情況，說明本期第四季度毛利率明顯低于前三季度綜合毛利率的原因及合理性；
（3）補充披露西北地區主要項目的明細情況，包括但不限于客戶名稱、交易內容、收入確認金額、結轉成本金額、毛利率、期末及期后回款情況，并說明毛利率明顯下降的原因及合理性；
（4）結合往年各類費用項目的發生情況，說明2022年第四季度銷售費用、管理費用、研發費用發生額占全年比重偏高原因及合理性。
2、關于主要客戶
你公司前五大客戶中4家成立期限較短，其中除“國家超級計算深圳中心”外，其余3家均為系統集成商。年審會計師在問詢函回復中表示對非終端用戶的4家客戶進行了穿透核查。
你公司本期主要客戶以經銷商、系統集成商為主，與去年以向政府單位和大型國企業直銷為主的模式有較大差異。
請你公司：
（1）結合非終端客戶的成立期限、注冊資本、項目驗收、期后回款情況等，說明該客戶是否具備大額采購能力，本期對其采購大幅增長的原因及合理性，是否存在第三方回款的情況；
（2）對比直銷、經銷或集成模式下兩大業務類型的毛利率情況，說明是否存在差異及差異原因；說明你公司本期主要客戶轉變為以經銷商、系統集成商為主的原因及合理性；并結合手持訂單的客戶結構情況，說明期后銷售模式結構的情況。
3、關于預付款項
你公司對預付賬款前五名對象預付金額合計4246.92萬元，預付比例均為100%，并將根據項目實際需求向供應商提出供貨時間要求。截至2023年5月15日，預付賬款前五名對象期后執行金額為2225.98萬元。
請你公司：
（1）說明向供應商全額支付預付款，并在后期視項目需求來確定供貨時間的安排，與前期做法是否存在差異，相關安排是否符合行業慣例，是否存在變相占用公司資金的情形；
（2）列表逐項說明期后尚未執行預付賬款的具體情況，包括但不限于形成原因、支付時點、未執行原因、后續執行計劃、是否具有商業實質等。
4、關于委外研發
你公司本期研發費用下委外研發金額1146.05萬元，系公司將部分非核心研發內容委托第三方開發。其中，向前五大委外研發合作方采購金額608.27萬元，占委外研發比例為53.08%。據查，你公司前五大委外研發合作中4家注冊地在西安或蘭州，公司注冊資本及參保人員規模均較小。
請你公司：
（1）補充披露委外研發合作方的具體情況，包括但不限于合作方技術能力、合作背景、項目完成及成果產出情況；
（2）結合你公司委外研發相關的采購制度及供應商選擇標準，說明你公司選擇規模較小、注冊地較遠的公司作為委外研發合作方的原因及合理性。
5、關于新產品情況
根據年報問詢函回復，你公司稱“cVector向量一體機實現的功能與業內‘向量數據庫’類似”（以下稱“cVector一體機”），但相較于向量數據庫是一種采用軟件方法實現向量數據管理合計算的數據庫，cVector一體機采用硬件加速方式進行向量計算，有助于解決前者在數據入庫、檢索環節的效率及準確性問題。同時，你公司稱cVector一體機“主要目標客戶群體包括：國內外做語言大模型提供類ChatGPT生成式AI服務的企業、需要通過自然語言搜索文獻資料的單位、以及有大規模人臉識別需求的政企單位等”。報告期內，你公司cVector一體機在部分智慧城市、智慧校園中有實際應用，產生經濟效益696.03萬元。
請你公司：
（1）結合成本構成、原材料內容等，描述cVector一體機的生產過程，并說明核心零部件及技術的具體內容及來源；結合報告期內cVector一體機在智慧園區的實際應用，說明其在各類人工智能場景中的具體應用環節，如何服務于各類生成式AI相關的企業；
（2）說明你公司在年報中披露cVector一體機“能夠支持類ChatGPT等人工智能技術對算力要求極高的卡脖子難題”的依據及合理性，相關表述是否準確。
請你公司就上述問題做出書面說明；請年審會計師對上述問題1-3發表明確意見，并就問題2中關于對終端用戶進行穿透核查的情況進行詳細說明，包括但不限于抽查比例、核查程序、獲取的證據及核查結果等；請保薦機構對問題1、4、5發表明確意見。請你公司及相關中介機構于2023年6月13日前將有關說明材料報送我部郵箱（feedback@bse.cn）并對外披露。
